СМИ сообщают, что компания Polyus International может продать ~10,5% уже в 1П12, чтобы соответствовать критериям включения в индекс FTSE 100. Эта доля включает 7,5% казначейских акций, находящихся во владении дочерней компании «Полюс Золото» Jenington, и примерно 3% акций, принадлежащих основным акционерам Михаилу Прохорову и Сулейману Керимову.

Для организации продажи компания наняла несколько банков, включая BofA Merrill Lynch, JPMorgan Chase & Co., ВТБ Капитал и Renaissance Capital. После продажи free float «Полюс Золото» вырастет с текущих 16% до 25% и будет соответствовать более строгим требованиям в отношении объема акции в свободном обращении (25%) для включения в индекс FTSE. «Полюс Золото» может подняться выше 60-го места в индексе, что намного выше требуемого 90-го. Комитет FTSE решит, когда акции компании можно будет включить в индекс во время пересмотров, которые состоятся 7 марта, 6 июня и 12 сентября.

«Полюс Золото» может получить от продажи акций примерно ~$800 млн, которые компания планирует использовать для сокращения своей долговой нагрузки. Продажа акций ожидалась с самого начала, когда компания сменила прописку на Лондон с одной из целей получить листинг FTSE. Продажа акций негативна для динамики акций в краткосрочной перспективе, но как только завершится размещение, мы ожидаем, что инвесторы начнут покупать акции, исходя как из фундаментальных, так и из технических мотивов, связанных с включением в индекс.

Комментарий от 24.01.12